A.M. Best Afirma Calificaciones Crediticias de HDI-Gerling de México Seguros, S.A.

A.M. Best ha afirmado la Calificación de Fortaleza Financiera (FSR, por sus siglas en inglés) de A (Excelente), la Calificación Crediticia de Emisor de Largo Plazo (ICR de Largo Plazo) de “a+” y la Calificación en Escala Nacional México de “aaa.MX” de HDI-Gerling de México Seguros, S.A. (HDI-GM) (México). La perspectiva para cada una de estas Calificaciones Crediticias (calificaciones) es estable.

Las calificaciones de HDI-GM reflejan la fortaleza de su balance, la cual A.M. Best categoriza como muy fuerte, así como su desempeño operativo fuerte, perfil de negocio favorable y administración integral de riesgos apropiada.

Las calificaciones de HDI-GM, también reflejan el respaldo sustancial del grupo a través de su contrato de reaseguro con HDI Global Network AG (anteriormente conocido como HDI-Gerling Welt Service AG), que actualmente tiene una FSR de A (Excelente) y una ICR de Largo Plazo de “a+”, así como la integración de sus operaciones con las de su casa matriz HDI Haftpflichtverband der Deutschen Industrie V.a.G (HDI V.a.G.) en relación a su modelo de negocios y al respaldo financiero brindado por ésta a través de los años.

HDI-GM es una filial de HDI Global Insurance Company (99.9%) y de HDI Global Network AG (0.1%), las cuales a su vez son subsidiarias de HDI V.a.G. La mezcla de negocio de la empresa está distribuida en incendio (50%), responsabilidad civil (25%), marítimo (15%), y riesgos diversos (10%) a diciembre de 2017. El modelo de negocio de HDI-GM consiste en una retención muy baja, situándose 0.5% a diciembre de 2017, la cual está totalmente respaldada por el contrato facultativo automático de reaseguro con su empresa afiliada y accionista minoritario HDI Global Network AG.

La capitalización ajustada por riesgos es fuerte, medida a través del Índice de Adecuación de Capital de Best (BCAR, por sus siglas en inglés) y se ha beneficiado de varias aportaciones de capital de su grupo, destinadas a apoyar su crecimiento y mantener suficientes reservas y suficiencia de capital. La última aportación de capital se materializó en 2015.

La exposición a riesgos de suscripción de HDI-GM está limitada por su contrato de reaseguro con HDI Global Network AG, lo cual resulta en un bajo nivel de capital requerido. Sin embargo, el volumen de cuentas por cobrar de reaseguro se traduce en un requerimiento de capital por riesgo de crédito, lo cual no es considerado una preocupación por A.M. Best debido al excelente nivel de security de su contraparte, así como a las características del contrato en relación a las obligaciones de HDI-GM.

Durante 2017, la compañía presentó resultados netos negativos como resultado de pérdidas cambiarias, un incremento en la siniestralidad a causa de eventos no recurrentes, y la volatilidad de su estado de resultados como consecuencia de su baja retención de primas. Esta vulnerabilidad ha sido contrarrestada por el respaldo de su grupo a través de las comisiones recibidas por reaseguro cedido y por importantes recuperaciones de reaseguro por siniestros.

A.M. Best espera que el desempeño de HDI-GM se mantenga estable a consecuencia del apoyo recibido por parte de HDI V.a.G. y a las características de su contrato de reaseguro. Si se tomaran acciones positivas de calificación en las principales filiales operativas de HDI/grupo Talanx, como resultado de exhibir un historial de mejora del desempeño de suscripción en los principales segmentos comerciales, como en las líneas industriales y división minorista alemana, así como un fortalecimiento de la capitalización ajustada por riesgos, las calificaciones en escala global de HDI-GM se moverían en conjunto a éstas. De la misma manera, si se tomaran acciones de calificación negativas sobre HDI V.a.G., como resultado de un marcado deterioro en el desempeño operativo o en la capitalización ajustada por riesgos, las calificaciones de la subsidiaria mexicana reflejarían estos mismos ajustes.

Este comunicado de prensa se refiere a la calificación (es) que han sido publicadas en el sitio web de A.M. Best. Para toda la información de las calificaciones relativa a la divulgación pertinente, incluyendo los detalles del responsable en la oficina por la emisión de cada una de las calificaciones individuales mencionadas en este comunicado, por favor consultar el sitio de internet con Comunicados de Prensa de A.M. Best. Para obtener información adicional sobre el uso y las limitaciones de las opiniones sobre la calificación crediticia, consulte Comprendiendo las Calificaciones Crediticias de Best. Para información referente al uso adecuado de medios de comunicación de las Calificaciones Crediticias de Best y comunicados de prensa de A.M. Best, por favor vea Guía para Medios de Comunicación – Uso Adecuado de medios de comunicación de las Calificaciones Crediticias de Best y comunicados de prensa de A.M. Best.

A.M. Best es una agencia calificadora global y proveedor de información con un enfoque único en la industria de seguros. Visite www.ambest.com para más información.

Copyright © 2018 por A.M. Best Rating Services, Inc. y/o sus afiliadas.
TODOS LOS DERECHOS RESERVADOS.

Vea la versión original en businesswire.com: https://www.businesswire.com/news/home/20180823005566/es/

A.M. Best
Olga Rubo, +52 55 1102 2720, int. 134
Analista Financiero Asociado
[email protected]
or
Christopher Sharkey,+1 908 439 2200, int. 5159
Gerente de Relaciones Públicas
[email protected]
or
Alfonso Novelo, +52 55 1102 2720, int. 107
Director Senior de Análisis
[email protected]
or
Jim Peavy, +1 908 439 2200, int. 5644
Director de Relaciones Públicas
[email protected]